Differenza tra redditività e liquidità

Differenza fondamentale: redditività vs liquidità
 

Redditività e liquidità sono due metriche finanziarie molto importanti per tutte le imprese e dovrebbe essere data maggiore attenzione per mantenerle a livelli desiderabili. La liquidità può essere vista come un importante contributo alla redditività a lungo termine. La differenza chiave tra redditività e liquidità è quella mentre la redditività è il grado in cui la società guadagna un profitto, la liquidità è la capacità di convertire rapidamente le attività in denaro.

CONTENUTO
1. Panoramica e differenza chiave
2. Cos'è la redditività
3. Cos'è la liquidità
4. Confronto affiancato - redditività vs liquidità
5. Sommario

Cos'è la redditività?

Il profitto può essere semplicemente definito come la differenza tra i redditi totali meno le spese totali per le imprese. La massimizzazione del profitto è tra le principali priorità di qualsiasi azienda. Il profitto è suddiviso in vari gruppi in base ai componenti considerati per arrivare a ciascun importo di profitto. Un numero di rapporti è calcolato utilizzando i rispettivi dati di profitto per consentire confronti con periodi precedenti e altre società simili e per facilitare il processo decisionale finanziario.

Rapporto	Implicazioni manageriali
Utile lordo
Margine GP = Entrate / Profitti lordi * 100	Questo calcola l'ammontare delle entrate rimaste dopo aver coperto i costi delle merci vendute. Questa è una misura di quanto sia redditizia e redditizia la principale attività aziendale.
Utile operativo
Margine OP = Entrate / Profitti operativi * 100	Il margine OP misura quanto reddito è rimasto dopo aver tenuto conto degli altri costi relativi all'attività principale dell'azienda. Questo misura quanto sia efficiente la principale attività aziendale.
Profitto netto
Margine NP = Ricavi / Utile netto * 100	Il margine NP è una misura della redditività complessiva, e questa è la cifra dell'utile finale nel conto economico. Questo tiene conto di tutti i redditi e le spese operative e non operative.
Ritorno sul capitale investito
ROCE = guadagni prima di interessi e imposte / capitale impiegato * 100	ROCE è la misura che calcola il profitto che l'azienda genera con il suo capitale investito, inclusi sia il debito che l'equità. Questo rapporto può essere utilizzato per valutare l'efficienza con cui viene utilizzata la base di capitale.
Return on Equity
ROE = Utile netto / Patrimonio medio degli azionisti * 100	Questo valuta l'entità del profitto generato dai fondi conferiti dagli azionisti azionari, quindi calcola l'ammontare del valore creato attraverso il capitale proprio.
Rendimento sulle attività
ROA = utile netto / totale attivo medio * 100	ROA dimostra quanto sia redditizia la società rispetto al suo totale attivo; quindi fornisce un'indicazione di quanto efficacemente le attività sono utilizzate per generare reddito.
Utile per azione
EPS = Utile netto / Numero medio di azioni in circolazione	Questo calcola quanto profitto viene generato per azione. Ciò influenza direttamente il prezzo di mercato delle azioni. Pertanto, le società altamente redditizie hanno prezzi di mercato più elevati.

Cos'è la liquidità?

La liquidità descrive il grado in cui un'attività o un titolo possono essere rapidamente acquistati o venduti sul mercato senza influire sul prezzo dell'attività. Questa è anche la disponibilità di disponibilità liquide e mezzi equivalenti in una società. Le disponibilità liquide includono buoni del tesoro, carta commerciale e altri titoli negoziabili a breve termine. La liquidità è tanto importante quanto la redditività, a volte anche più importante a breve termine. Ciò è dovuto al fatto che l'azienda ha bisogno di contanti per eseguire operazioni commerciali quotidiane. Ciò comprende,

• Costi di produzione e di vendita
• Pagamento degli stipendi ai dipendenti
• Pagamenti a creditori, autorità fiscali e interessi su fondi presi a prestito

Senza completare le attività regolari di cui sopra, l'azienda non può sopravvivere per realizzare un profitto. Si possono prendere in considerazione ulteriori fonti di finanziamento come l'acquisizione di più debito; tuttavia, ciò comporta rischi maggiori e maggiori costi. Pertanto, è importante essere vigili per quanto riguarda la situazione del flusso di cassa e gestire in modo efficace. I seguenti rapporti sono calcolati per valutare la posizione di liquidità.

Rapporto	Implicazioni manageriali
Current Ratio = Current Assets / Current Liabilities	Questo calcola la capacità della società di estinguere le sue passività a breve termine con le sue attività correnti. Il rapporto corrente ideale è considerato 2: 1, cioè ci sono 2 beni per coprire ogni responsabilità. Tuttavia, questo può variare in base agli standard del settore e alle operazioni aziendali.
Quick Ratio = (Current Assets-inventory) / Current Liabilities	Questo è abbastanza simile al Current Ratio. Tuttavia, esclude l'inventario nel suo calcolo della liquidità poiché l'inventario è generalmente un attivo corrente meno liquido rispetto ad altri. si dice che il rapporto ideale sia 1: 1; tuttavia, dipende dagli standard del settore come con il rapporto attuale

Il rendiconto finanziario fornisce l'ammontare della riserva di cassa alla fine dell'esercizio finanziario. Se il saldo di cassa è positivo, c'è un 'eccedenza di cassa'. Se il saldo di cassa è negativo (), questa non è una situazione salutare. Ciò significa che la società non dispone di denaro sufficiente per svolgere attività di routine; pertanto, è necessario prendere in considerazione la possibilità di prendere a prestito fondi per continuare a operare in modo agevole.

Figura_1: la disponibilità di denaro sufficiente è vitale per la sopravvivenza dell'azienda

Qual è la differenza tra redditività e liquidità?

Redditività vs Liquidità
La redditività è la capacità di un'azienda di generare profitti.	La liquidità è la capacità di un'azienda di convertire le attività in denaro.
Tempo
La redditività è più importante a lungo termine.	La liquidità è meno importante a breve termine.
rapporti
I rapporti chiave includono margine GP, margine OP, margine NP e ROCE.	I rapporti chiave sono il rapporto corrente e il rapporto rapido.

Riepilogo: redditività vs liquidità

La differenza tra redditività e liquidità è semplicemente la disponibilità di profitti e la disponibilità di denaro. Il profitto è la misura principale per valutare la stabilità di una società ed è l'interesse prioritario degli azionisti. Mentre il profitto è il più importante, ciò non significa necessariamente che l'attività commerciale sia sostenibile. Inoltre, una società redditizia potrebbe non avere liquidità sufficiente perché la maggior parte dei fondi della società sono investiti in progetti e una società che ha un sacco di liquidità o liquidità potrebbe non essere redditizia perché non ha utilizzato efficacemente i fondi in eccesso. Pertanto, il successo dipende dalla migliore gestione sia del profitto che del contante.

Riferimento:
1. Parikh, Vinish. "Differenza tra redditività e liquidità". LetsLearnFinance. N., 07 gennaio 2014. Web. 15 febbraio 2017.
2. "Equivalenti di cassa". Investopedia. N.p., 18 febbraio 2016. Web. 15 febbraio 2017.
3. "Rapporti di redditività | Esempio." Il mio corso di contabilità. N., n. Web. 16 febbraio 2017.
4. "Rapporti di liquidità | Esempio." Il mio corso di contabilità. N., n. Web. 16 febbraio 2017.

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